Beskytte virksomheten din med en selvforsikret oppbevaring

En selvforsikringsmekanisme som brukes av noen virksomheter er en selvforsikret oppbevaring. En selvforsikret oppbevaring (SIR) kan brukes i forbindelse med et generelt ansvar, bilansvar eller arbeidstakers kompensasjonspolitikk. Det kan være en effektiv måte å spare penger på forsikringspremier. Denne artikkelen vil forklare hvordan den fungerer.

Risikooppbevaring

En virksomhet velger en selvforsikret oppbevaring fordi den har valgt å beholde en viss risiko. Virksomheten bestemmer mengden av risiko, i monetære termer, og hvilke typer risikoer den ønsker å beholde. Det skaper da et fond for å betale tap som følger av disse risikoene. Her er et eksempel.

The Idyllic Inn er et stort hotell som ligger i et område som turister besøker. Hotellet pådrar seg vanligvis flere ansvarskrav hvert år. Mange er arkivert av gjester som har påført skader i glide-og-fall-ulykker. De fleste påstander har vært små, men hotellet har pådratt seg noen få som oversteg 50 000 dollar. 

Idyllic Inn er forsikret under en generell ansvarspolitikk som har en million dollar hver forekomstgrense. Hotellet har valgt å beholde noen tap for å redusere kostnadene for ansvarsforsikringen. Dermed inkluderer Idyllics ansvarspolitikk en selvforsikret oppbevaring på 100 000 dollar. Firmaet har opprettet et fond for å betale ansvarskrav. Hvis det oppstår et krav, må hotellet betale skader opp til $ 100.000 oppbevaringsbeløpet. Hvis skadene overstiger 100 000 dollar, vil Idyllics ansvarsforsikringsselskap betale det gjenværende beløpet, opp til $ 1 million policy -grensen.

En selvforsikret oppbevaring kan være en viktig del av en arbeidsgivers risikostyringsplan. Imidlertid er det vanligvis bare tilgjengelig for mellomstore eller store arbeidsgivere. Små arbeidsgivere har ikke økonomisk kapasitet til å betale store tap ut av lommen.

Statlige lover

Noen stater begrenser bruken av en selvforsikret oppbevaring som erstatning for visse typer forsikring. Mange stater forbyr bedrifter å bruke en sir i stedet for bilansvarsforsikring med mindre de oppfyller visse krav. For eksempel kan en SIR bare være tillatt hvis en virksomhet eier et spesifisert antall biler (for eksempel 25). Virksomheten kan være pålagt å fremlegge bevis for økonomisk sikkerhet, for eksempel kontanter eller et innskuddsbevis. Det kan også være nødvendig å kjøpe overflødig bilansvarsforsikring.

Mange, men ikke alle, statene tillater arbeidsgivere å selvforsikre en del av arbeidstakernes kompensasjonsplikt via en fradragsberettiget eller sir. For å utnytte selvforsikring, kan en arbeidsgiver være forpliktet til å få et selvforsikringssertifikat fra statens kompensasjonsmyndighet. Det kan også være nødvendig å kjøpe kompensasjonsforsikring. Overskuddsforsikringsselskapet vil kreve bevis for økonomisk sikkerhet, for eksempel kausjonsobligasjon eller kredittbrev. Et kredittbrev utstedes av en bank. Det sikrer at midler arbeidsgiveren har deponert vil være tilgjengelig for å betale krav, selv om arbeidsgiveren blir konkurs.

Hvordan det fungerer

Slik fungerer en selvforsikret oppbevaring typisk:

Først evaluerer du firmaets ansvarsrisiko og bestemmer det maksimale beløpet det kan opprettholde for et enkelt tap. Dette beløpet vil bli din sir. For eksempel bestemmer du at firmaet ditt kan håndtere tap som ikke overstiger 1 million dollar. Siren din er 1 million dollar. Hvis selskapet ditt opprettholder $ 870 000 tap, betaler firmaet hele beløpet og forsikringsselskapet ditt betaler ingenting. Forsikringsgiveren din har ingen betalingens plikt siden tapet ikke overskredet sir.

Deretter skaper virksomheten din et fond for å betale alle tap som er mindre enn SIR. Fondet ditt må være tilstrekkelig til å absorbere alle påstander du akkumuleres i politikkperioden. Du må estimere den maksimale mengden tap du forventer å pådra deg i løpet av den perioden. Merk at de akkumulerte tapene dine kan overstige mengden av sir. Anta for eksempel at du opprettholder to tap, ett for $ 800.000 og en for $ 400.000. Ingen av tapene overstiger sir, men sammen utgjør de $ 1.2. Hvis du bare har satt av 1 million dollar til å betale for tap, vil du være $ 200.000 kort.

Det tredje trinnet er å opprette og opprettholde et tapsbetalingsfond som loven krever. Midlene dine skal holdes på en rentebærende konto. Noen selvforsikrede oppbevaringer inkluderer bare skader. Andre inkluderer både skader og kravutgifter. Hvis SIR -en din inkluderer kravutgifter, kan du være ansvarlig for å justere krav som faller innenfor SIR. Du kan ansette en tredjepartsadministrator for å utføre denne funksjonen. Alternativt kan forsikringsselskapet justere krav og fakturere deg for kravutgiftene.

En sir kan være underlagt en per kravgrense eller en hver forekomstgrense. En årlig samlet grense kan også gjelde. En samlet grense beskytter virksomheten din hvis den pådrar seg mange krav i politikkperioden som er mindre enn SIR.

Til slutt kan du være lovlig til å kjøpe en overskytende policy. Som nevnt ovenfor, kan det være nødvendig.

Fordelene med en sir

En sir tilbyr flere fordeler. For det første kan det gi betydelige besparelser på forsikringspremier. En annen fordel er større kontroll over justeringsprosessen. Når et krav faller innenfor sir, kan du bestemme om du vil avgjøre det eller bestride det i retten. For det tredje vil du ha et insentiv til å kontrollere tap siden du betaler mange av dem ved å bruke dine egne midler. For det fjerde kan kontantstrømmen din bli bedre. Du betaler tap når de oppstår i stedet for å betale for dem på forhånd via forsikringspremier. 

Artikkel redigert av Marianne Bonner